“P2P”碰到“股市”，个人理财向左？向右？

　　面对年年上涨的物价，靠薪水过日子的大众投资者怎么管好自己的钱袋子，跑赢CPI，越来越成为了众所关心的事。存银行那点儿利息是指望不上，固定资产投资门槛太高，难道只能眼睁睁看着自己的血汗钱、养老钱一天天贬值？正由于此，近年来针对中小投资者的各类金融理财产品日益火爆，随着互联网金融的兴起，更是掀起了一场投资热潮。其中的P2P，更是以门槛低、投资灵活、收益远高于银行利息的优势，迅速成为个人投资理财的新宠。

　　然而，最近股市的突然井喷似乎提供了新的投资选择，甚至有人放言牛市将终结P2P。事实真的如此吗？“股市”VS“P2P”，个人投资者“向左”还是“向右”，究竟该如何进行选择？

　　针对目前情况，中国股市对于普遍缺乏投资经验、专业知识和时间精力的个人投资者必然尤其危险，贸然进入犹如“盲人骑瞎马，夜半临深池”。各国统计数据也表明，股市散户投资者至少90%从未赚过钱。

　　相比于炒股，P2P理财的主要优势在于安全、简单、快捷、省心。当然，前提是选择具有公信力的P2P平台进行投资。

　　其实P2P的方式多种多样，但核心无外乎借钱给个人或公司，投资人通过P2P平台进行投资，不但有力支持了中小企业的发展，还能精简传统方式高昂的环节费用，进一步扩大投资双方的效益。所以从本质上说，P2P与股市截然不同，股市是炒作预期，P2P是对接实打实的生产经营，两者分别适合不同风险偏好的投资人，服务于不同的经济领域，谈不上谁取代谁。

　　当前，P2P面临的最主要问题是监管环境配套不健全，行业内鱼龙混杂，甚至不乏圈钱跑路的。对于个人投资者而言，参与P2P理财首要的是选择合适、合规的平台。

　　第一类：大型金融机构、银行系、保险系，如陆金所。这类平台的不足之处是收益率偏低，平均年化收益率在5-8%。

　　第二类：成立时间较常、大型投资机构注资的老牌P2P平台，如人人贷。这类平台的收益率在10-12%左右，但面对有些项目时，比如信用贷，担保机构披露不明确，投资需要面临选择。

　　第三类：国企背景平台，如金马甲旗下的金宝会，风控采取国有平台、国有担保公司的双重国字号担保，公信力不言而喻。这类平台的收益率在10-13%之间，处于行业较高水平，发标时间也适中，足以满足个人投资者的投资需要。

　　最后一类：淘金互联网金融大潮的各行各业新进入者，尤其是一些新成立的P2P平台，投资收益率通常非常诱人，但平台抗风险能力弱，更没有第三方资金托管，跑路风险不可轻视，正所谓高风险高收益。

　　综上所述，其实关键词无非风险偏好。个人投资者适合什么样的理财产品，根据各自的风险偏好不同，自然不可一言以蔽之，应结合自身情况，选择合适的投资渠道。